Efter rædselsår: Disse pensionsopsparere har fundet vinderstrategien
De første måneder af 2023 har givet pensionsopsparerne et godt afkast, og det var tiltrængt.
Sid på hænderne og lad være med at gøre noget. Nogenlunde sådan har rådet lydt til private aktieinvestorer, og udviklingen i det første halve år har vist, at rådet er godt.
Det gælder ikke mindst de mange danskere, der investerer via deres pensionsselskab. I 2022 faldt den gennemsnitlige pensionsformue med 14 pct. og er dermed tilbage på 2018-niveauet, viser nye tal fra Danmarks Statistik.
Men udviklingen er vendt, og tabet er de første måneder blevet begrænset mærkbart. Vinderne er de, der har holdt fast i deres strategi og ikke solgt i panik.
»Panik og utålmodighed er ikke godt når vi snakker investering,« fastslår Jeanette Kølbæk, der er formueekspert hos Nykredit.
Hvis man tager udgangspunkt i en pensionsopsparer med middel risiko og 30 år til pension, ser regnestykket sådan ud:
I 1. kvartal alene fik vedkommende en gevinst på 4,3 pct. Men for at være tilbage på niveauet fra 2021 mangler der et afkast på 10,9 pct.
Der er kun officielle tal for 1. kvartal, men den positive udvikling fortsætter, oplyser Jeanette Kølbæk, der er formueekspert hos Nykredit.
»Tager vi andet kvartal med, er gevinsten 7-8 pct.,« siger hun.
Den gennemsnitlige pensionsformue faldt fra 2021 til udgangen af 2022 med knap 90.000 kr. til 555.000 kr. I opgørelsen er der trukket skat på 40 pct.
Værst er det gået ud over de 40-44-årige, der tabte 17 pct. af pensionsformuen i løbet af 2022. Det er på ingen måde en overraskelse, fastslår formueeksperten.
De fleste i den aldersgruppe har en overvægt af aktier i depoterne, da der er langt tid til pensionsalderen. Tabene bliver mindre desto tættere man kommer på.
»Så vælger man typisk at reducere risikoen, og dermed er man ikke så sårbar overfor store udsving på de finansielle markeder. Derfor vælger mange, som er i pensionsalderen, at bruge en mere forsigtig tilgang i deres investeringsvalg,« vurderer Jeanette Kølbæk.
Aktier bliver i stigende grad skiftet ud med obligationer eller kontanter. Men der er ingen gemmesteder længere.
»Kurserne faldt både på aktier og obligationer, så det var et spørgsmål om at finde en placering, hvor kursfaldet var mindst. Derfor så vi, at alle pensionsformuer blev mindre i 2022 uanset alder, og hvilken investeringstilgang man havde valgt,« siger Jeanette Kølbæk.
Kvinderne halter stadig efter mændene. I 2014 var kvindernes pensionsformue 30 pct. lavere end mændenes. I 2022 var den 25 pct.
»Vi ser en stigning i antallet af kvinder, der prioriterer pensionsopsparingen og investeringen af den. Det er godt, fordi investering af pensionsopsparing har stor betydning for, hvor mange penge man får til rådighed, når man skal hæve pengene,« siger Jeanette Kølbæk.
Nykredit tager udgangspunkt i pensioner med middel risiko, da det er det mest populære valg.
