Lån med negativ rente er ikke altid billigst
Et F5-lån er i visse tilfælde billigere end et F1-lån.
Den laveste rente - også selv om den er negativ - giver ikke altid den laveste ydelse. Det viser en beregning, som Realkredit Danmark har fortaget.
Et F5-lån er med en rente på 0,19 pct. 80 kr. billigere i månedlig ydelse efter skat end et F1-lån med en rente på ÷0,21 pct.
Udgangspunktet er et lån på 1 mio. kr. og en restløbetid på 25 år. Der er tale om et lån med afdrag. Hvis lånet er uden afdrag, er F1-lånet stadig billigst.
Så meget koster det at låne 1 mio. kr.:
| Låntype | Foreløbig rente pr. 1/1 2018 | Ydelse efter skat |
|---|---|---|
| F1 med afdrag | ÷0,21 | 3.920 |
| F5 med afdrag | 0,19 | 3.840 |
| F1 uden afdrag | ÷0,21 | 680 |
| F5 uden afdrag | 0,21 | 775 |
Kilde: Realkredit Danmark
»Tallene understreger, at den højere sikkerhed, man i øjeblikket kan købe sig med et F5-lånet, er meget billig – og på et lån med afdrag kan man faktisk spare penge på den månedlige ydelse med et F5-lån ift. F1-lån,« siger seniorøkonom i Realkredit Danmark, Sonia Khan.
Realkreditinstitutterne er i gang med at afholde en stor auktion over obligationerne bag flekslånene, og der er udsigt til rekordlave renter. Realkredit Danmark har nu afholdt auktioner over samtlige versioner af flekslånene.
Alle flekslån med op til tre år mellem refinansieringsperioderne har negativ rente. F4-lånet har en rente på blot 0,01 pct.
Der er kun én auktion over 4-årige obligationer, men på trods af det, kan F4-renten godt rykke sig marginalt over de kommende dage, da der indgår både 1-, 2-, 3- og 4-årige obligationer i beregningen af F4-renten.
Der vil dog maksimalt være tale om ændringer ude på 3. decimal, med mindre markedet rykker sig gevaldigt de kommende dage, understreger Sonia Khan.
»Låntagere med F4-lån kan se frem til en månedlig besparelse efter skat på 160 kr. på et lån på 1 mio. og med afdrag, mens samme lån med afdragsfrihed vil blive hele 515 kr. billigere,« siger Sonia Khan.
F4-lånet har aktuelt en rente på 0,96 pct. Størst besparelse opnår boligejere med F5-lån.
Holder tirsdagens niveau de kommende dage, vil F5-renten ende på blot 0,19 pct. Det betyder, at låntagere med F5-lån får et rentefald på hele 1,15 pct.-point. For et lån på 1 mio. kr. betyder det en månedlig besparelse på 170 kr. på et lån med afdrag, mens besparelsen på et afdragsfrit lån kommer helt op på 565 kr. om måneden – eller 6.780 kr. om året.
»Har man et lån på 2-3 mio. kr., vil den lavere ydelse give noget mere luft i det månedlige husholdningsbudget fra årsskiftet,« siger Sonia Khan.
Auktionen over fleksobligationer fortsætter resten af ugen. Først når den er helt afsluttet, kendes den præcise rente.
