Boligejere løber kursrisiko: Lån lægges om i sidste øjeblik
De mange låneomlægninger er godt for dansk økonomi.
Danske boligejere ryster ikke på hænderne, når de skal lægge lån om.
I den sidste uge op til opsigelsesfristen den 30. oktober blev der opsagt realkreditlån for knap 30 mia. kr. Det er ca. halvdelen af de samlede opsigelser.
Ialt blev der omlagt lån for 63,4 mia. kr., og det er et overraskende højt tal. Den hektiske aktivitet i den sidste uge er kommet bag på realkreditinstitutterne.
»Vi blev kimet ned lige op til opsigelsesfristen. Der er altid øget interesse op til en opsigelsesfrist, men jeg er meget overrasket over, at der kom så meget run på,« siger chefanalytiker i Totalkredit, Sune Malthe-Thagaard.
De 30 mia. kr. er et usædvanligt højt tal for en uge, fastslår han.
Timingen for omlægningen kunne ikke være ret meget bedre. I den pågældende uge lå kursen på 1 pct.-lånet tæt på 100, så der kunne lægges om stort set uden kurstab.
Samtidig lå 0,5 pct.-lånet helt oppe i kurs 96,5, og det er en attraktiv kurs for mere spekulative boligejere, mener boligøkonom i Nordea Kredit, Lise Nytoft Bergmann.
»Lånet har den højst mulige kursfølsomhed og giver dermed de bedst mulige betingelser for at skære i restgælden, hvis renten stiger,« siger Lise Nytoft Bergmann.
Jo tættere man kommer på opsigelsesfristen, desto billigere er det at lægge om. Men man bærer selv risikoen for kursfald, og et kursfald er i modsætning til renter ikke fradragsberettiget.
Halvdelen af alle de boligejere, der har lagt om, har valgt et 1 pct.-lån. Men der er også nogle, der har snuppet et på 0,5 pct. Selv en omlægning fra et 1,5 pct.- til et 1 pct.-lån kan give mening, mener cheføkonom i Realkredit Danmark, Christian Hilligsøe Heinig.
»Det har ikke været vores anbefaling, men det kan give god mening for boligejere med store lån og fokus på at få et lån med større kursfølsomhed,« siger Christian Hilligsøe Heinig.
Konverteringsbølgerne i 2020 har været mere jævnt fordelt end sædvanligt. Der er lagt lån om for 220 mia. kr. i år. Det er en god nyhed for dansk økonomi, fastslår RDs cheføkonom.
»Udover rentebesparelsen udnytter mange omlægningen til at tage et tillægslån, som investeres i boligen eller går til øget forbrug.«
Realkredit Danmark foretog i 2019 en undersøgelse af konverteringsadfærden. Undersøgelsen viste, at fire af 10 boligejere, der lagde lån om, i gennemsnit lånte lidt mere end 200.000 kr. ekstra.
